Аналитика мировых финансовых рынков. Аналитика валютного рынка, точные прогнозы Forex от компании ГК FOREX CLUB

FOMC: курс из трех блюд
Вторник прошел в сдержанных колебаниях в пределах довольно узких диапазонов. Немецкие экономические данные оказали небольшую поддержку европейским валютам. В итоге, EUR/USD закрыла торговые сутки в районе 1,30, а GBP/USD - в области 1,6110.
Для EUR/USD спасением стали данные по экономическим ожиданиям Германии, подтвердившие, что надежды на продолжение роста экономики все же остаются, вопреки мрачным прогнозам "Бубы". Доверие инвесторов Германии выросло до 7-месячного максимума в декабре на спекуляциях о том, что импульс роста крупнейшей европейской экономики усилится в следующем году. Индекс ожиданий инвесторов и аналитиков ZEW вырос до 6,9 от -15,7 в ноябре. Пара открыла день на уровне 1,2941 и в течение азиатской сессии держалась в пределах 20 пунктов. Превзошедший ожидания релиз помог пробить промежуточную поддержку 1,2960, и пара устремилась в район 1,30, недалеко от которого и завершила торги.
GBP/USD поначалу тоже попала под давление, однако, достигнув минимума 1,6012, натолкнулась на спрос, который и поддержал восстановление пары. Кроме того, ослабление спроса на USD в преддверии заседания FOMC смогло подтолкнуть пару в район дневного максимума 1,6095, недалеко от которого и были завершены торговые сутки.
USD/JPY застряла в очень узком диапазоне в ожидании серьезных катализаторов в виде заседания FOMC. Пара открыла день на 82,36, проигнорировала данные из США, хотя те не совсем порадовали (дефицит торгового баланса вырос с 40,3 млрд. долларов до 42,2 млрд.) и завершила торги в районе 82,50. Всему виною два противонаправленных фактора: мягкость монетарной политики США и ожидаемая мягкость ожидаемого победителя в японских гонках за трон.

Прогноз на среду, 12 декабря 2012 года
До ключевого события недели остались считанные часы, так что нервозность рынков вкупе с волатильностью будет только расти. До того, как будут получены первые данные по результатам FOMC, давление на USD будет расти. Но есть один момент - в дело может вмешаться тема "фискального обрыва". Вчерашнее укрепление рискованных активов отчасти было связано и со статьей в Wall Street Journal о "прогрессе в отношении переговоров" в Конгрессе. Пока никаких четких комментариев из Вашингтона на эту тему мы не получили, но завтра можем. Согласно все той же статье, даже "строгий мораторий на публичные комментарии рассматривается как признак прогресса за столом переговоров".
Темы того, чего ждать от заседания по монетарной политике ФРС, мы касались во вчерашнем обзоре, так что теперь кратко и по делу. Расписание событий таково:
В 21.30 мск. решение по монетарной политике FOMC
В 23.00 мск. ФРС публикует обновленные ежеквартальные экономические прогнозы
В 23.15 ежеквартальная пресс-конференция главы ФРС Бернанке
Все основные моменты будут обозначены уже в 21.30, значит, тогда и последует незамедлительная реакция рынков. В прогнозах Федрезерва мы не ждем никаких изменений, так что сразу переходим к пресс-конференции Бернанке, в которой и будет таиться основная интрига. Главу ФРС закидают вопросами по поводу экономики и будущего направления монетарной политики. Если на этот раз не будет установлено никаких сроков по программе, то рискованные валюты пойдут вверх, и это весьма вероятный сценарий. Однако опасайтесь комментариев Бернанке на тему рынка труда и его недавнего восстановления: скептицизм и пессимизм вернут спрос на доллар США.
Вообще, для EUR/USD ожидаем достижений 1,31 еще до того, как будет объявлено само решение. Дальнейшее исполнение нашего сценария может довести пару до 1,3130, но не выше.
В отношении GBP/USD можем увидеть что-нибудь интересное еще до американской сессии. Сегодня последний шанс вырваться из диапазона, благодаря релизу данным по состоянию рынка труда. Учитывая недавний прирост показателя деловой активности в производственном секторе и тот факт, что сфера услуг все еще удерживается в зоне роста, можно ждать позитивных данных. В таком случае у пары есть шансы добраться до 1,6170, а дальше дополнительный спрос на рискованные активы поможет пробиться выше 1,62.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

Перед выходными надо закрыться

Четверг основные валютные пары провели разнонаправлено: кто-то тестировал ближайшее сопротивление, а кто-то решил откатиться и там передохнуть. В итоге, EUR/USD закрыла торговые сутки в районе 1,3075, а GBP/USD - в области 1,6107.
EUR/USD весь день потратила на то, чтобы пробить 1,31, однако все безуспешно. Утром счастье было очень близким и возможным, так как европейские министры неожиданно быстро договорились по поводу того, что теперь ЕЦБ будет позволено контролировать банки еврозоны. Новый надзорный комитет ЕЦБ, по сообщениям, должен быть сформирован и начать работать к концу 2013 года. Это подтолкнуло пару от уровня открытия 1,3063 к максимуму 1,3099, однако дальше дело не пошло, и закрылась пара на 25 пунктов ниже.
GBP/USD и вовсе провела весь день в негативном настрое. Поначалу неоднозначную реакцию вызвали известия о том, что теперь ЕЦБ будет позволено многое. Это натолкнуло некоторых трейдеров на мрачные мысли о том, что теперь финансовый центр постепенно перекочует во Франкфурт. Но так как мысль до оконца не оформилась, а четких негативных последствий рынки не смогли пока придумать, пара медленно от уровня открытия 1,6135 двигалась в район 1,6120 (и это несмотря на сильный отчет CBI). Добили пару известия о том, что S&P пересмотрел прогноз по рейтингу Великобритании 'AAA' со стабильного на негативный. Пара достигла минимума 1,6083, но все же смогла вернуться в район 1,61 к закрытию.
У USD/JPY вчера появилось еще больше поводов для роста, и она ими не погнушалась. Американские данные действительно порадовали. В ноябре розничные продажи США выросли на 0,3% против -0,3% в октябре. Кроме того, на прошлой неделе количество первичных обращений за пособиями по б/р в США сократилось сильнее прогнозов, достигнув минимального с начала октября уровня, что является ещё одним признаком восстановления рынка труда крупнейшей экономики мира. В итоге, пара смогла пробить 83,40, достигла максимума 83,66, но немного откатилась к закрытию.
Четверг основные валютные пары провели разнонаправлено: кто-то тестировал ближайшее сопротивление, а кто-то решил откатиться и там передохнуть. В итоге, EUR/USD закрыла торговые сутки в районе 1,3075, а GBP/USD - в области 1,6107.
EUR/USD весь день потратила на то, чтобы пробить 1,31, однако все безуспешно. Утром счастье было очень близким и возможным, так как европейские министры неожиданно быстро договорились по поводу того, что теперь ЕЦБ будет позволено контролировать банки еврозоны. Новый надзорный комитет ЕЦБ, по сообщениям, должен быть сформирован и начать работать к концу 2013 года. Это подтолкнуло пару от уровня открытия 1,3063 к максимуму 1,3099, однако дальше дело не пошло, и закрылась пара на 25 пунктов ниже.
GBP/USD и вовсе провела весь день в негативном настрое. Поначалу неоднозначную реакцию вызвали известия о том, что теперь ЕЦБ будет позволено многое. Это натолкнуло некоторых трейдеров на мрачные мысли о том, что теперь финансовый центр постепенно перекочует во Франкфурт. Но так как мысль до оконца не оформилась, а четких негативных последствий рынки не смогли пока придумать, пара медленно от уровня открытия 1,6135 двигалась в район 1,6120 (и это несмотря на сильный отчет CBI). Добили пару известия о том, что S&P пересмотрел прогноз по рейтингу Великобритании 'AAA' со стабильного на негативный. Пара достигла минимума 1,6083, но все же смогла вернуться в район 1,61 к закрытию.
У USD/JPY вчера появилось еще больше поводов для роста, и она ими не погнушалась. Американские данные действительно порадовали. В ноябре розничные продажи США выросли на 0,3% против -0,3% в октябре. Кроме того, на прошлой неделе количество первичных обращений за пособиями по б/р в США сократилось сильнее прогнозов, достигнув минимального с начала октября уровня, что является ещё одним признаком восстановления рынка труда крупнейшей экономики мира. В итоге, пара смогла пробить 83,40, достигла максимума 83,66, но немного откатилась к закрытию.

Прогноз на пятницу, 14 декабря 2012 года


Вообще, день обещает быть скучным. Серия отчетов из Европы и США, скорее всего, пройдет незамеченной, так как на текущий момент (к моему большому сожалению) валютами движут политические баталии, финансовые нововведения, но отнюдь не экономические показатели.
Вероятнее всего, в паре EUR/USD игроки предпочтут зафиксировать прибыль перед выходными после безуспешных попыток пробиться выше. Все, что могли министры финансов, уже сделали - вряд ли они подготовили еще какие-то сюрпризы для рынка. Таким образом, ждем консолидацию с вероятностью умеренного отката в район 1,3040.
У GBP/USD больше шансов продемонстрировать активную динамику. Учитывая вечернее время публикации известий о пересмотре прогноза по рейтингу Великобритании, вполне вероятно, что и азиатские и европейские рынки захотят отреагировать. Таким образом, потенциал прорыва 1,61 все еще остается с дальнейшей целью на 1,6070.
Публикуемое в ближайшие часы исследование Танкан, которое всегда оказывало значительное влияние на пару USD/JPY, может на этот раз остаться незамеченным. Игроки действительно все силы положили на выборы, и действительно шансы на победу Абэ велики. Сейчас основным критерием движения пары будет именно перекупленность в соответствии с ожиданиями самого позитивного исхода для японской экономики (т.е. бесспорной победы оппозиции, которая поможет стране выйти из политического ступора). Если игроки поймут, что на текущий момент пара уже находится слишком высоко, они поспешат зафиксировать прибыль перед выходными (наиболее вероятный сценарий), а значит, ближайшая цель обратно на 83,30 и далее 83,00.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

Время "Ч" настанет в пятницу
Первый день полноценной недели прошел довольно спокойно, за исключением эмоционального выступления USD/JPY, вполне резонно отреагировавшей на победу ЛДП в японских парламентских выборах. Европейские валюты никак не отреагировали на этой известие, двигаясь каждая в своем направлении. В итоге, EUR/USD завершила торги в районе 1,3170, а GBP/USD - 1,62.
EUR/USD весь день провела в рамках 40-пунктового диапазона 1,3145-1,3185. Экономические релизы не оказывали особого влияния на пару, которая двигалась, в основном, под влиянием рыночных настроений. Интересных релизов мы не увидели, да и продвижений в деле переговоров по фискальному обрыву не наблюдается. Профицит торгового баланса еврозоны неожиданно достиг 3-месячного минимума в октябре, превысив самые пессимистичные прогнозы, на фоне продолжающегося ухудшения ситуации в сфере экспорта, но пара завершила торги недалеко от уровней открытия, проигнорировав это известие.
GBP/USD получила новый стимул для роста - ожидания сильных розничных продаж и надежда на то, что MPC не скоро настроится на дополнительное смягчение. Эти два фактора помогали паре уверенно двигаться на север. Открывшись на 1,6159, цены смогли уйти выше сильного сопротивления 1,62, отметив максимум 1,6215. Тем не менее, торги пара завершила чуть ниже указанного сопротивления.
На выходных ЛДП под предводительством Абэ все же смогла опередить ДПЯ, а в коалиции с партией Комэйто они взяли большинство мест в нижней палате, что дает им право беспрепятственно проводить законопроекты, не опасаясь препон со стороны верхней палаты. В ответ на такие результаты, а еще больше на такие перспективы USD/JPY открыла день гэпом вверх, отметив максимум 84,34. Тем не менее, игроки следовали обычному правилу "покупай на слухах, продавай на фактах", что и вернуло цены ниже 84 к моменту написания.
Прогноз на вторник, 18 декабря 2012 года
До конца года осталось всего две недели, а прогресса по переговорам в Конгрессе мы так и не наблюдаем. Под конец вечера пошли разговоры, что Обама планирует отклонить очередное предложение со стороны Бейнера, в рамках которого планируется продление налоговой льготы для всех американцев, зарабатывающих меньше 1 млн. долларов.
Мы предполагаем, что ключевой границей терпения и умеренности валютных реакций станет пятница. Если к этому моменту консенсуса не будет достигнуто, волна распродаж рискованных активов вновь накроет рынок. Очевидно, что большинство трейдеров именно на этой неделе зафиксируют свои позиции в преддверии выходных, чтобы не волноваться по поводу своих финансов во время Рождества. В таком случае, больше всего пострадают EUR/USD и USD/JPY.
Но до пятницы еще надо дожить, так что рассмотрим запланированные на сегодня отчеты. Главным действующим лицом будет Великобритания, публикующая серию отчетов по инфляции на производственном и потребительском уровне. Не ждем ничего значительного в плане валютных реакций, так как CPI последнее время не вызывает особого интереса. Скорее, ожидание протокола прошлого заседания MPC может подбодрить GBP/USD с целью на 1,6130, после прорыва которой может продолжиться укрепление к 1,6170, но не выше.
Абэ пока не выступил с официальной позицией в отношении дальнейшей политики Японии (в том числе и в отношении Банка Японии). Однако как мы видим, USD/JPY уже пошла вниз, подозревая, что ничего радикального в ближайшее время не поступит. Чем дольше новый премьер будет медлить с комментариями по конкретным пунктам, тем ближе уровни 82,30.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/

Как сделать Обаму "козлом отпущения"
Среда прошла весьма продуктивно, так как европейские валюты смогли добраться до ключевых уровней сопротивления, хотя пробить их все же не удалось. Откат привел пары практически к уровням открытия. В итоге, EUR/USD завершила торги в районе 1,3240, а GBP/USD - 1,6250.
Поддержку EUR/USD оказали весьма сильные данные IFO, превысившие прогнозы и зародившие надежды. В декабре индикатор делового климата вырос от 101,4 до 102,4, превысив прогноз 102,0. Показатель растет уже второй месяц подряд после снижения в октябре до 2,5-летнего минимума, свидетельствуя о том, что крупнейшая экономика Европы может оказать в новом году поддержку восстанавливающейся еврозоне. Индекс ожиданий также существенно укрепился до максимального с мая значения, составив 97,9 против 95,2 в ноябре и прогноза 96,5. Однако главной причиной укрепления пары стало общее ослабление бакса в ответ на заявление рейтингового агентства Fitch о возможности понижения рейтинга США в случае, если экономика все же сорвется в "обрыв", поскольку в этом случае страну может постигнуть рецессия. Открывшись на 1,3220, пара рванула к 1,3307, но завершила торги в районе 1,3240.
Несмотря на то, что протокол прошлого заседания Банка Англии по монетарной политике не показал ничего нового, GBP/USD с радостью восприняла и эти известия. Иногда отсутствие новостей уже хорошая новость: сдержанность политиков в отношении дальнейшего расширения QE хороший стимул для пары. В итоге, от уровня открытия 1,6246 паре удалось добраться до максимума 1,6306, однако очередное "нет" со стороны Обамы вернуло цены в район открытия.
USD/JPY продолжает рваться в бой, чувствуя уверенный настрой Абэ, а также получая хорошую поддержку со стороны американских экономических данных. Хотя в ноябре число начатых строительств в США сократилось от предыдущего значения 888 тыс. на 3% до 861,000, по усредненным результатам темпов роста показателя, период с сентября по ноябрь оказался для строителей жилья в США самыми успешными тремя месяцами с августа 2008 г. благодаря рекордно низкой стоимости кредитов, оказавшей поддержку рынку недвижимости страны. Это только укрепляет надежды на то, что экономика на пути восстановления. В итоге, пара от уровня открытия 84,18 скакнула к максимуму 84,61, завершив торги в районе 84,44.

Прогноз на четверг, 20 декабря 2012 года
Республиканцам все же удалось это сделать - они просто "перевели стрелки" на Обаму, всем своим видом показывая, что если в ближайшие дни не будет принято решения по бюджету, вина будет полностью на демократах. Дело в том, Бейнер представил свой запасной "план Б", который с легкостью может пройти через нижнюю палату, контролируемую республиканцами, но вряд ли будет утвержден Сенатом, где господствуют демократы, и уж точно не минует "вето" президента, который отказывается называть богачами лишь тех, кто зарабатывает больше миллиона долларов в год. Гораздо проще сказать, "мы сделали все, что могли", и не сделать ничего. В общем, реально остался один день на то, чтобы пойти на компромисс, который приведет к финальному ралли европейских валют под конец года. Однако последние комментарии и настрой политиков убивают все надежды, и увеличивают шансы дальнейшего отката рискованных активов. По EUR/USD цель на 1,3160, а у GBP/USD - 1,62.
Тем не менее, сегодня выйдет целый блок интересных данных из Европы и США, которыми также не стоит пренебрегать в качестве катализаторов движений. К примеру, публикуемые данные по объемам розничных продаж Великобритании могут вновь подбодрить пару. По ожиданиям, показатели восстановятся после недавнего отката, а также в преддверии рождественского сезона покупок. Все это может отправить пару обратно тестировать 1,63.
Сегодня на сцену выйдет глава Банка Японии, который в течение последних месяцев стойко отбивал вербальные атаки вновь избранного премьера. Таким образом, сегодня во время заседания ЦБ будет два интересных момента: произойдет ли расширение программы количественного смягчения, а также реализация (или обсуждение) смены целевого уровня инфляции с 1% на 2% (как того желает Абэ). Если Сиракава решит положить остаток своей службы на то, чтобы испортить жизнь лидеру ЛДП, мы увидим резкую распродажу USD/JPY - цель на 83,70. Если же рынок почувствует, что Банк Японии открыт для нововведений, новый виток роста с целью на 85,00 вполне вероятен.
Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB
http://www.fxclub.org/tools_info/